Executive Decree 766 of December 29, 2020 (“Executive Decree 766”) was published in the Official Gazette No. 29186-B of December 29, 2020. Executive Decree 766 sets forth the requirements in connection to the implementation of electronic invoices and revokes Executive Decrees 115 and 367 of January 30, 2020 and July 31, 2020, respectively. Among the provisions of Executive Decree 766, the following stands out:
Individuals and companies that: (i) upon request to the Tax Authority are authorized for the implementation of electronic invoices; or (ii) are exempted by the Tax Authority (due to its volume or nature of operations) from the use of fiscal equipment, are under the obligation to implement the use of electronic invoices.
Electronic invoice specifications:
- Electronic invoices will be admissible in courts as invoices issued by fiscal equipment.
- Electronic invoices will have to carry an electronic signature of the issuer, supported by an electronic certificate issued by an authorized service provider.
- The process of issuing the electronic invoices must be carried out using the format and means of communication in accordance with the technical specifications of Executive Decree 766.
- The issuance of the electronic invoices generates the obligation of the issuer to obtain an authorization for its use by a Qualified Authorized Provider (“QAP”).
The Tax Authority will oversee approving the authorizations to act as a QAP. Executive Decree 766 establishes the responsibilities and obligations of the QAP, as well as the duties and obligations of electronic invoice users. The section on the duties and obligations of electronic invoice users will come into force as of June 1, 2021, while the rest of Executive Decree 766 came into force on December 30, 2020.
Panama Amplía el Uso de Facturación Electrónica
Mediante Gaceta Oficial No. 29186-B del 29 de diciembre de 2020, se promulgó el Decreto Ejecutivo 766 de 29 de diciembre de 2020 (el “Decreto Ejecutivo 766”), por medio del cual se establecen normas relativas a la adopción de la factura electrónica y se derogan los Decretos Ejecutivos 115 y 367 de 30 de enero de 2020 y 31 de julio de 2020, respectivamente. Entre las estipulaciones del Decreto Ejecutivo 766 se establece lo siguiente:
Son obligados a implementar la factura electrónica, las personas naturales y jurídicas que:
- soliciten a la Dirección General de Ingresos (“DGI”) el uso de factura electrónica para documentar sus operaciones de transferencia, venta de bienes y prestación de servicios; y,
- fueren exceptuadas por la DGI del uso de equipos fiscales por su volumen o naturaleza de operaciones.
Especificaciones de la factura electrónica:
- La factura electrónica será admisible y tendrá la misma fuerza probatoria que otorgan las facturas emitidas por equipos fiscales.
- La fuerza probatoria de la factura electrónica será garantizada por medio de la firma electrónica calificada del emisor, respaldada por un certificado electrónico expedido por un prestador de servicios de certificación.
- El proceso de emisión de la factura electrónica deberá ser realizado utilizando el formato y medios de comunicación de acuerdo con especificaciones técnicas del Decreto Ejecutivo 766.
- La emisión de la factura electrónica genera la obligación del emisor de obtener una autorización de su uso por parte de un Proveedor Autorizado Calificado (“PAC”).
La DGI emitirá las autorizaciones para actuar como PAC. El Decreto Ejecutivo 766 establece las responsabilidades y obligaciones del los PAC, al igual que los deberes y obligaciones de los usuarios de factura electrónica. La sección de los deberes y obligaciones de los usuarios de factura electrónica entrará a regir a partir del 1 de junio de 2021, mientras que el resto del Decreto Ejecutivo 766, entró a regir el 30 de diciembre de 2020.